Freizügigkeitskonto oder -police: zwischen beiden wählen.
Landen Ihre BVG-Guthaben in einer Freizügigkeitsstiftung, haben Sie zwei Optionen: Bankkonto oder Versicherungspolice. Die richtige Wahl hängt von Alter, Horizont und Risikoabsicherungsbedarf ab.
Sie verlassen einen Arbeitgeber. Ihre BVG-Guthaben müssen irgendwohin. Haben Sie keine neue Pensionskasse, landen sie in einer Freizügigkeitsstiftung. Dort stehen zwei Träger zur Verfügung: ein Konto bei einer Bank oder eine Police einer Versicherung. Niemand erklärt Ihnen den Unterschied wirklich in diesem Moment. Das ist Sinn dieses Artikels.
Die Unterscheidung in einem Satz
Das Konto ist ein Bankprodukt: Ihr Geld wirft Zinsen ab, das war's. Die Police ist ein Versicherungsprodukt: Ihr Geld wirft Zinsen ab und Sie kaufen zusätzlich eine Deckung (typischerweise Tod und/oder Invalidität). Das ist umfassender, aber auch teurer.
Vergleich nebeneinander
| Kriterium | Konto (Bank) | Police (Versicherer) |
|---|---|---|
| Rechtsnatur | Bankvertrag (FZG Art. 10) | Lebensversicherungsvertrag (FZG Art. 10) |
| Verzinsung | Variabler Zinssatz (typisch 0,1 bis 1,2 %) | Niedriger Garantiezins (oft 0–0,5 %) + Überschussbeteiligung |
| Todesfalldeckung | Keine. Das Kapital fällt den Erben zu. | Garantiertes Todesfallkapital, manchmal > aktuelles Guthaben |
| Invaliditätsdeckung | Keine | Invalidenrente möglich, falls abgeschlossen |
| Gebühren | Niedrig (typisch 0,1–0,4 %) | Hoch (Versicherungs- + Verwaltungsgebühren, 1–2 %+) |
| Wertschriftenanlage | Möglich (Angebot der Stiftung, 0,5–1 % Gebühren) | Möglich, aber seltener und intransparenter |
| Flexibilität | Übertragung oder Bezug jederzeit zulässig | Mögliche Pönalen bei vorzeitiger Kündigung |
| Konkursgarantie | FZG-Privileg (Guthaben getrennt von der Bankbilanz) | Reserve Lebensversicherung (Garantiefonds SVV bei Bruch) |
Wann das Konto die richtige Wahl ist
Das Konto ist die solide Standardwahl für die grosse Mehrheit der Situationen. Es ist transparent, günstig und verpflichtet Sie nicht zu einer Deckung, die Sie nicht verlangt haben.
- Sie sind unter 50 und Ihr Pensionierungshorizont ist weit. Die kumulierten Gebühren einer Police belasten 20 bis 30 Jahre lang stark.
- Sie sind in einem kurzen Übergang (zwischen zwei Jobs, Sabbatical). Keine Police für ein paar Monate abschliessen.
- Sie haben anderweitig schon eine Risikodeckung: 3. Säule 3a/3b mit Todesfallkapital, private Lebensversicherung, Arbeitgeberdeckung während des Übergangs noch aktiv.
- Sie möchten die Möglichkeit der Wertschriftenanlage mit kontrollierten Gebühren behalten. Bankstiftungen bieten ETF-Lösungen mit TER um 0,5 %, transparenter als eine Police.
- Ihr Ziel ist der Bezug kurz- oder mittelfristig (Wegzug, Wohneigentum, Selbstständigkeit). Eine Police blockiert oder pönalisiert mehr.
Wann die Police Sinn ergeben kann
Seltener. Die Police hat in spezifischen Situationen einen Nutzen:
- Sie sind alleinige Familienernährerin oder -ernährer und haben keinerlei andere Todesfalldeckung. Die Police füllt das Risiko, dass Ihre 2. Säule bei Ihrem Tod verschwindet, falls Sie nicht verheiratet sind oder die Partnerrente Ihrer Kasse nicht existiert.
- Sie sind in einem langen Übergang (mehrere Jahre ohne Anstellung) und die Invaliditätsdeckung Ihrer früheren Kasse erlischt.
- Sie haben ein Gesundheitsprofil, das den Abschluss einer privaten Versicherung später erschweren würde. Die Freizügigkeitspolice kann je nach Versicherer ohne Gesundheitsfragebogen abgeschlossen werden.
Ein Rechenbeispiel
BVG-Guthaben von CHF 95'000 für 24 Monate vor neuer Stelle zu übertragen. Verheiratet, Partner mit stabiler Stelle, bereits in 3a abgesichert.
- Anzulegendes Guthaben
- CHF 95 000
- Geplante Dauer
- 24 Monate
- Risikoprofil
- Sehr tief (anderweitig gedeckt)
- Konto — geschätzte Gebühren 2 Jahre
- CHF 240 ~0,12 % pro Jahr, ohne Wertschriftenanlage
- Police — geschätzte Gebühren 2 Jahre
- CHF 1 800 ~0,9 % pro Jahr + Versicherungsgebühren
- Differenz
- CHF 1 560 zugunsten des Kontos, ohne Deckungsverlust
Wie man von einer Police zu einem Konto wechselt (oder umgekehrt)
Der Transfer ist legal und jederzeit möglich. Das Verfahren:
- Ein Konto eröffnen (oder eine Police abschliessen) bei der neuen Zielstiftung.
- Bei der alten Stiftung einen Transfer der Freizügigkeitsleistung beantragen und die IBAN der neuen angeben.
- Die alte Stiftung führt den Transfer in der Regel innert 30 Tagen aus.
- Prüfen, ob der übertragene Betrag Ihrer auf der letzten Abrechnung ausgewiesenen Freizügigkeitsleistung entspricht.
Achtung: Policen können Pönalen bei vorzeitiger Kündigung enthalten — insbesondere in den ersten Jahren. Verlangen Sie vor jedem Transfer den Rückkaufswert. Liegt er unter den eingezahlten Prämien, warten Sie einige Jahre oder gewichten Sie die Differenz.
Die Falle der Doppelhaltung
Das Gesetz begrenzt auf zwei Freizügigkeitskonten pro Berechtigtem. In der Praxis haben viele Personen mehr — durch Meinungswechsel oder vergessenes Altkonto. Wenn Sie ein vergessenes Konto vermuten, ist genau das der Dienst, den die Zentralstelle 2. Säule leistet, und den Pillarum durch Befragung der privaten Stiftungen vervollständigt.
- 01Das Konto ist die solide Standardwahl: transparent, günstig, flexibel.
- 02Die Police fügt eine Risikodeckung hinzu (Tod, Invalidität) — nützlich, wenn Sie keine andere haben, sonst zahlt sie sich nicht aus.
- 03Die kumulierten Gebühren sind der echte Unterschied über 10–20 Jahre: ein Gebührenpunkt mehr = Zehntausende Franken weniger in der Pensionierung.
- 04Ein Wechsel Konto ↔ Police ist immer möglich — prüfen Sie nur die Kündigungspönalen der Policen.
Um die versteckten Gebühren der Freizügigkeitsstiftungen zu vertiefen, siehe unseren Gebührenvergleich. Und wenn Sie eine Gesamtsicht zur Freizügigkeit wünschen, kehren Sie zu unserem Freizügigkeitsleitfaden zurück.